Evernorth Holdings hat seinen geplanten Nasdaq-Handelsstart unter dem Ticker XRPN um vier Tage auf den 12. Oktober verschoben, nachdem ein administratives Problem den Abschluss seiner Fusion mit Armada Acquisition Corp. II verzögert hat.
Zusammenfassung
- Evernorth erwartet, dass XRPN am 12. Oktober an der Nasdaq zu handeln beginnt, vier Tage später als der zuvor geplante Start am 8. Oktober.
- Das Unternehmen führte die Änderung auf eine administrative Verzögerung zurück, die nach eigenen Angaben den Abschluss der Fusion mit Armada II voraussichtlich nicht beeinträchtigen wird.
- Die Transaktion soll nun am 9. Oktober abgeschlossen werden, nachdem die Aktionäre von Armada II der Fusion auf ihrer außerordentlichen Hauptversammlung am 30. September zugestimmt haben.
- Evernorth erwartet, zum Abschluss etwa 473 Millionen XRP zu halten, und erklärt, dass diese Bilanz es zum größten börsennotierten reinen XRP-Treasury-Unternehmen machen würde.
Laut Evernorth wird die administrative Verzögerung voraussichtlich keinen Einfluss auf den Abschluss der Transaktion haben, der nun für Freitag, den 9. Oktober, erwartet wird. Der Handel mit den Class-A-Stammaktien des fusionierten Unternehmens soll am darauffolgenden Montag an der Nasdaq beginnen, vorbehaltlich der üblichen Abschlussbedingungen und der Nasdaq-Notierungsanforderungen.
„Aufgrund einer administrativen Verzögerung, die den Abschluss voraussichtlich nicht beeinträchtigen wird, erwarten wir nun den Abschluss am Freitag, den 9. Oktober, wobei XRPN voraussichtlich am Montag, den 12. Oktober, an der Nasdaq zu handeln beginnen wird“, erklärte Evernorth in einem Update vom 6. Oktober.
Eine am 6. Oktober bei der U.S. Securities and Exchange Commission eingereichte Meldung bestätigte den revidierten Zeitplan und erklärte, dass die Aktionäre von Armada der Fusion bereits am 30. September zugestimmt hatten.
Evernorths Nasdaq-Notierung verschiebt sich um vier Tage
Evernorth hatte zuvor geplant, die Transaktion am 7. Oktober abzuschließen und den Nasdaq-Handel am 8. Oktober aufzunehmen.
Die Aktionäre von Armada stimmten der Fusion auf einer außerordentlichen Hauptversammlung am 30. September zu und erfüllten damit eine der Hauptvoraussetzungen für den Abschluss. Das Unternehmen gab das Ergebnis am 1. Oktober bekannt und erklärte damals, dass die Unterstützung der Investoren für die Transaktion unverändert bestehe.
Crypto.news hat zuvor die Bedingungen hinter der Aktionärsabstimmung untersucht, einschließlich der Vermögenswerte, die sich voraussichtlich im fusionierten Unternehmen befinden werden, und der Bedingungen, die vor der Notierung noch erfüllt werden mussten.
Die Zustimmung der Aktionäre allein schloss die Transaktion nicht ab. Evernorth und Armada müssen noch die verbleibenden Abschlussbedingungen erfüllen oder darauf verzichten, während die geplante Notierung weiterhin den Nasdaq-Anforderungen unterliegt.
Der revidierte Zeitplan verlängert den erwarteten Fusionsabschluss um zwei Tage und den erwarteten Handelsbeginn um vier Tage. Evernorth hat kein Problem mit der Transaktion selbst genannt, außer der Beschreibung des Problems als administrativ.
Nach Abschluss der Fusion wird das Unternehmen als Evernorth Holdings Inc. firmieren und seine Class-A-Stammaktien werden voraussichtlich unter XRPN gehandelt.
Evernorth erwartet, rund 473 Millionen XRP zu halten
Die Transaktion soll Evernorth vor Transaktionskosten etwa 300 Millionen US-Dollar an Bruttobareinnahmen einbringen.
Dieser Betrag setzt sich zusammen aus 225 Millionen US-Dollar aus damit verbundenen Privatplatzierungen, 30 Millionen US-Dollar aus zusätzlicher Wandelanleihenfinanzierung und rund 48 Millionen US-Dollar aus Trust-Erlösen. Investoren haben im Rahmen der Transaktion auch XRP in Form von Sacheinlagen beigesteuert.
Evernorth erwartet, zum Abschluss etwa 473 Millionen XRP zu halten, was das Unternehmen nach eigenen Angaben zum größten börsennotierten reinen XRP-Treasury-Unternehmen machen würde.
Die prognostizierte Bilanz besteht nicht ausschließlich aus XRP, das mit Bargeld gekauft wurde. Eine frühere Analyse der Treasury detaillierte mindestens 473.276.430 XRP, die zum Abschluss unter den Transaktionsannahmen erwartet werden, einschließlich etwa 126,79 Millionen XRP, die von Ripple beigesteuert wurden.
Weitere 84,37 Millionen XRP wurden für etwa 214 Millionen US-Dollar erworben, während andere Teile des erwarteten Saldos durch separate Beitrags- und Transaktionsvereinbarungen eingingen.
Die Transaktion von Evernorth und damit verbundene Privatplatzierungen haben mehr als 1 Milliarde US-Dollar eingebracht, wobei zu den Investoren Ripple, SBI Group, Arrington Capital, Pantera Capital, Kraken und GSR gehören.
CEO Asheesh Birla sagte in der Ankündigung vom 1. Oktober, dass ein Börsengang den Anlegern „eine regulierte, transparente Möglichkeit bieten würde, XRP-Engagement zu besitzen und am Wachstum der Blockchain-Wirtschaft teilzuhaben“.
„Wir sind unseren Aktionären für ihre Unterstützung dankbar, während wir diese wichtige Transaktion abschließen“, sagte Birla.
30-Millionen-Dollar-Finanzierung bleibt an den Abschluss gebunden
Ein Teil der Finanzierung rund um die Transaktion umfasst 30 Millionen US-Dollar an wandelbaren vorrangigen Sachleistungsanleihen.
Evernorth stimmte der 30-Millionen-Dollar-Wandelfinanzierung vor der Aktionärsabstimmung zu. Die Anleihen tragen einen Sachleistungszins von 4 % und haben eine Laufzeit bis 2031, wobei ihre Ausgabe an den Abschluss der Unternehmensfusion gebunden ist.
Die Erlöse aus der Finanzierung können nach Abschluss der Transaktion für zusätzliche XRP-Käufe und Aktivitäten im gesamten XRP-Ökosystem verwendet werden.
Die geplante Nasdaq-Transaktion hatte im August einen weiteren Verfahrensschritt durchlaufen, als die SEC Evernorths Formular-S-4-Registrierungserklärung für wirksam erklärte. Die Wirksamkeit der Registrierungserklärung ermöglichte es den Armada-Aktionären, die vorgeschlagene Fusion zu prüfen, und ebnete den Weg für die Versammlung am 30. September.
Die Wirksamkeit durch die SEC bedeutete keine Zustimmung zu den Anlagevorzügen der Transaktion, und der Abschluss blieb von der Aktionärsabstimmung, anderen Abschlussbedingungen und den Anforderungen der Nasdaq abhängig.
Evernorth hat mehrere Monate damit verbracht, die Registrierungsdokumente für das vorgeschlagene börsennotierte Unternehmen zu aktualisieren. Eine im Juli eingereichte Änderung des Formulars S 4 enthielt Arbeitsverträge für drei Führungskräfte, während das Unternehmen weiter auf die XRPN-Notierung hinarbeitete.
Die Aktionärsgenehmigung vom 30. September erfüllte die Abstimmungsanforderung, sodass nur noch das verbleibende Abschlussverfahren und die Bedingungen für die Nasdaq-Notierung abgeschlossen werden müssen.
Evernorth erklärte in seinem neuesten Update, dass die Armada-Aktionäre die Fusion bereits genehmigt hätten, und dankte den Unterstützern dafür, dass sie dem Unternehmen durch den überarbeiteten Zeitplan treu geblieben seien. Die SEC-Einreichung vom 6. Oktober legt den Abschluss der Unternehmensfusion auf oder um den 9. Oktober und den erwarteten Beginn des XRPN-Handels auf oder um den 12. Oktober fest.
